Доброго времени суток, уважаемые коллеги! На сегодняшний день, покупка акций под дивиденды является одной из самых понятных, доступных и популярных инвестиционных стратегий, способных генерировать пассивный доход на протяжении многих лет.
В данной статье, мы с вами, рассмотрим Топ 10 лучших российских дивидендных акций с инвестиционным потенциалом на 5-10 лет.
Лучшие дивидендные акции Московской биржи
Сразу отмечу, что при составлении данного топа, я руководствовался не только показателями размера дивидендных выплат компаний, но и оценкой перспектив долгосрочного роста стоимости их акций. Так-как инвестировать в компании которые производят большие дивидендные выплаты, но, при этом, сама по себе компания никак не развивается и ее акции не дорожают — никакого смысла не имеет. Но, для тех кому интересно — мини-подборку компаний с самыми высокими дивидендами, можно найти в конце топа. Итак, приступим.
1. Лукойл
Крупная российская нефтяная компания. Является одной из наиболее эффективных компаний российского нефтегазового сектора. Входит в список «Голубых фишек» ММВБ.
На данный момент, это бесспорно лучшая компания в плане размера и стабильности дивидендных выплат на российской фондовой бирже, и, наверно единственная, кто хоть как-то дотягивает до звания «Дивидендного аристократа», выплачивая стабильно растущие дивиденды на протяжении вот уже 13 лет. Даже последний кризис на нефтяном рынке, хоть и нанес сильный удар по стоимости акций компании, увести Лукойл с курса выплат высоких дивидендов не смог — в середине Июля 2020 года, компания закрыла реестр и в начале Августа выплатила своим инвесторам дивиденды в размере 350 руб на 1 акцию, к концу года собирается выплатить еще 46 руб(прогноз).
Эмитент: «ПАО Лукойл» Тикер: LKOH Дивидендная доходность за 2019 в %: 11,5% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 542 руб Периодичность выплат: Два раза в год.
Индекс стабильности(DSI): 0,93
● Вся самая актуальная информация по дивидендам Лукойл ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность Лукойл за последние 5 лет: 6,6%
2.Газпром
Крупнейшая российская нефтегазовая компания.
Глядя на динамику дивидендных выплат можно заметить, что нефтегазовый концерн на протяжении долгих лет радует своих инвесторов небольшими, но стабильно растущими дивидендами — один единственный раз когда Газпром сильно урезал размер дивидендных выплат, пришелся на 2009 год(мировой финансовый кризис) — тогда размер дивидендов сократился в 7 раз.
Но, уже в 2010 восстановился к прежним уровням и с тех пор только растет. При этом, 12 декабря 2019 года, совет директоров Газпром сообщил об одобрении, разработанного ранее проекта по усилению дивидендной политики — согласно новым правилам «ПАО Газпром» в течение трех лет увеличит размер дивидендов до 50% от скорректированной чистой прибыли МСФО.
По итогам 2019 г на дивиденды ушло 30% чистой прибыли, по итогам 2020 г — должно уйти не менее 40%, по итогу 2021 и в последующие года — не меньше 50% чистой прибыли. Учитывая явную недооцененность акций и проведенные компанией реформы по улучшению дивидендной политики. Газпром может стать неплохой дивидендной историей в ближайшие 5-10 лет. Лично я, «затарился» акциями данной компании еще в Марте этого года.
- Эмитент: «ПАО Газпром» Тикер: GAZP Дивидендная доходность за 2019 в %: 7,8% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 16,61 руб Периодичность выплат: Один раз в год.
- Индекс стабильности(DSI): 0,93
● Вся самая актуальная информация по дивидендам Газпром ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность Газпром за последние 5 лет: 6,8%
3.Сбербанк
Российский государственный системно-значимый финансовый конгломерат. Контролируется Правительством России, которому принадлежит 52,3% акций компании. В плоть до 2016 года Сбербанк не особо расщедривался на дивиденды — платя свои инвесторам «копейки» в прямом смысле этого слова.
Но, в 2017 году картина изменилась кардинально — размер выплачиваемых компанией дивидендов резко увечился и по сей день остается на стабильно высоком уровне. При этом увеличилась доходность как обычных (Сбербанк АО), так привилегированных (Сбербанк АП) акций.
Эмитент: «Сбербанк»
- Тикер: SBER
- Тип: Сбербанк АО Дивидендная доходность за 2019(прогноз) в %: 8,6% Дивидендная доходность за 2019(прогноз) в ₽: 18,7 руб Периодичность выплат: Один раз в год.
- Индекс стабильности(DSI): 0,79
- Тип: Сбербанк АП Дивидендная доходность за 2019(прогноз) в %: 8,9% Дивидендная доходность за 2019(прогноз) в ₽: 18,7 руб Периодичность выплат: Один раз в год.
- Индекс стабильности(DSI): 0,79
● Вся самая актуальная информация по дивидендам Сбербанк ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность Сбербанк за последние 5 лет: 6,2%
4. ГМК Норникель
Крупная горно-металлургическая компания. Занимает лидирующие позиции по производству никеля, кобальта и платины в мире. До 2012 года компания не отличалась особо крупными дивидендами — дивидендная доходность на то время не превышала 3-4% годовых.
Начиная с 2013 года, хоть и с переменным успехом, но компании все же удается наращивать размер дивидендных выплат. Так по итогам 2019 года, суммарный размер дивидендов на одну акцию составил 2081 рубль(10,8%) — это рекордные значения за последние 5 лет.
- Эмитент: «ГМК Норникель» Тикер: GMKN Дивидендная доходность за 2019 в %: 10,6% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 2081 руб Периодичность выплат: Три раза в год.
- Индекс стабильности(DSI): 0,64
● Вся самая актуальная информация по дивидендам Норникель ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность ГМК Норникель за последние 5 лет: 9,5%
Крупнейшему в стране сталелитейному комбинату, как и большинству российских компаний, вплоть до середины 10х годов, побаловать своих инвесторов большими дивидендами не удавалось. Зато, начиная с 2014 размер дивидендных выплат НЛМК начал стремительный, практически экспоненциальный рост.
- Эмитент: «НЛМК» Тикер: GMKN Дивидендная доходность за 2019 в %: 10,8% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 17,36 руб Периодичность выплат: Четыре раза в год.
- Индекс стабильности(DSI): 1
● Вся самая актуальная информация по дивидендам НЛМК ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность ГМК Норникель за последние 5 лет: 11,2%
6.МТС
Российская телекоммуникационная компания. Предоставляет услуги проводной и беспроводной телефонной связи, широкополосного доступа в сеть Интернет; мобильного,, цифрового, кабельного и спутникового телевидения.
Начиная с 2007 года компания показывает стабильные, но при этом достаточно плавные темпы роста как рыночной так и дивидендной доходности.
Отличное решение в том случае, если вы ищите надежный защитный актив(компании «телекомы» относятся именно к этому типу активов), способный при этом генерировать неплохую дивидендную прибыль.
- Эмитент: «МТС» Тикер: MTSS Дивидендная доходность за 2019 в %: 12,8% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 42,50 руб Периодичность выплат: Два раза в год.
- Индекс стабильности(DSI): 1
● Вся самая актуальная информация по дивидендам МТС ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность МТС за последние 5 лет: 10,7%
7.Ростелеком
Крупнейший государственный телекоммуникационный провайдер. Предоставляет услуги интерактивного телевидения, сотовой связи, широкополосного интернета. Акции данной компании, хоть и слабо растущую, но весьма стабильную дивидендную историю.
За последние 10 лет, Ростелеком лишь раз решался на сильное сокращение дивидендов — в 2011 году полностью отказался от выплат дивидендов по обыкновенным акциям и в 5 раз снизил дивиденды по привилегированным акциям в сравнении с прошлым годом.
Открыть ИИС и получить бонус
- Эмитент: «Ростелеком»
- Тип: Ростелеком АО Тикер: RTKM Дивидендная доходность за 2019 в %: 5,3% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 5 руб Периодичность выплат: Два раза в год.
- Индекс стабильности(DSI): 0,5
Тип: Ростелеком АП Тикер: RTKM Дивидендная доходность за 2019 в %: 5.8% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 5 руб Периодичность выплат: Два раза в год.
Индекс стабильности(DSI): 0,5
● Вся самая актуальная информация по дивидендам Ростелеком ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность Ростелеком за последние 5 лет: 8,3%
8.Пермэнерго
Пермская энергетическая и электрификационная компания. Занимается осуществлением генерации, распределения и сбыта электричества на территории Пермского края. Пермэнерго — темная лошадка Московской биржи, предоставляющая притом неплохую дивидендную доходность. До 2014 года див.
доходность компании очень сильно колебалась: 2006-2009 года компания платила очень низкие дивы, при этом на период с 2010 года по 2013 год дивидендная доходность акций компании возрастала в несколько раз.
В 2014 компания урезала дивиденды и вернулась к уровням 2009, после чего, с 2015 года начался неуклонный рост.
Эмитент: «Пермэнергосбыт» Тикер: PMSB Дивидендная доходность за 2019 в %: 8.9% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 11,71 руб Периодичность выплат: Два раза в год.
Индекс стабильности(DSI): 0,93
● Вся самая актуальная информация по дивидендам Пермэнергосбыт ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность Пермэнергосбыт за последние 5 лет: 9,2%
9.Акрон
Крупнейший производитель минеральных удобрений в России и мире. Еще одна не самая популярная компания Московской фондовой биржи, уже на протяжении 5 лет стабильно радующая своих инвесторов хорошими дивидендами.
В силу того, что пик инвестиционной программы Акрон уже окончен, компания плавно переходит во вторую стадию — увеличение дивидендов.
Согласно дивидендной политике компании на выплату дивидендов расходуется не менее 30% от чистой прибыли.
Эмитент: «Акрон» Тикер: AKRN Дивидендная доходность за 2019 в %: 9.0% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 533 руб Периодичность выплат: Два раза в год.
Индекс стабильности(DSI): 0,64
● Вся самая актуальная информация по дивидендам Акрон ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность Акрон за последние 5 лет: 8,7%
10.Северсталь
Российская горнодобывающая и сталелитейная компания. Одна из немногих компаний российского фондового рынка, с 2010 года следующая международным принципам «ESGR» — Социальной ответственности и Управления.
Начиная с 2014 года согласно новой дивидендной политике, компания обеспечивает своих инвесторов высокими, но, к сожалению, не самыми стабильными дивидендами, на которые по заявлению компании уходит 50% от размера свободного денежного потока, рассчитанного на основе Консолидированной финансовой отчётности, за соответствующий отчетный период, в случае если показатель «чистый долг/EBITDA» не снизится до уровня 1.0х или меньше.
Эмитент: «Северсталь» Тикер: CHMF Дивидендная доходность за 2019 в %: 9.0% Дивидендная доходность за 2019 в ₽: 115.88 руб Периодичность выплат: Три раза в год.
Индекс стабильности(DSI): 0,5
● Вся самая актуальная информация по дивидендам Северсталь ЗДЕСЬ
Средняя див.доходность Северсталь за последние 5 лет: 12%
Подводя промежуточный итог, хочу сказать, что на данный момент, полноценных «Дивидендных аристократов», на Московской фондовой бирже, к сожалению, попросту нет. Но, оно и понятно — российский рынок молод и большинство компаний находятся в фазе развития.
С одной стороны — это плохо, но с другой, у инвесторов появляется возможность приобрести акции будущих дивидендных аристократов/Королей, по очень привлекательным ценам и лет через 5, помимо дивидендной, получить хорошую рыночную доходность(от роста курса акций).
Со списком компаний претендующих на получение данного звания, вы, собственно ознакомились выше.
Топ 5 компаний с самыми высокими дивидендами за 2020 год
Ну, а теперь, как и обещал, расскажу по каким акциям самые большие дивиденды в 2020 году, без учета показателей динамики рыночной доходности и стабильности. 1.Центральный телеграф Телекоммуникационная компания. Дивиденд,руб: 11,83 руб/акция
- Дивидендная доходность, %: 78,8%
- 2.НМТП Портовый оператор Дивиденд,руб: 1,35 руб/акция
- Дивидендная доходность, %: 15.7%
3.МТС Телекоммуникационная компания. Дивиденд,руб: 42,50 руб/акция Дивидендная доходность, %: 12,8%
- 4.Северсталь
- Дивидендная доходность, %: 9.0%
- 5.Магнит Сеть розничных магазинов Дивиденд,руб: 304,19 руб/акция
- Дивидендная доходность, %: 6,7%
Сталелитейная и горнодобывающая компания Дивиденд,руб: 115.88 руб/акция
Дивидендный портфель из акций Российских компаний
Ниже приведен пример дивидендного портфеля с прицелом на 3-5 лет. Сразу хочу отметить, что состав данного портфеля базируется исключительно на моих сугубо личных взглядах и измышлениях. Прислушиваться к ним или нет решать только вам. 1.МТС Стабильный рост дивидендов на протяжении многих лет. Развивающийся и расширяющийся бизнес.
2.Сургутнефтегаз Не самые стабильные, но высокие дивиденды.
3.Сбербанк Системообразующий банк. С 2016 существенно увеличивший размер дивидендных выплат.
4.Ленэнерго Акции компании обеспечивают как хорошие дивиденды, так и высокую рыночную доходность. Единственный существенный минус — не самая высокоя ликвидность.
5.ГМК Норникель Широко диверсифицированная компания с высокой рентабельностью и неплохими дивидендами.
6.ФосАгро Российский химический холдинг. Компания успешно растет и развивается на протяжении многих лет. График див.доходности также неуклонно растет вверх.
7.Северсталь В последние годы компания сделала хороший рывок в сторону увеличения дивидендов.
8.Лукойл Больше всех компаний на российском фондов рынке заслуживает звания «Дивидендного аристократа». Дивиденды компании растут более 10 лет.
Ну, а на этом все! Желаю вам успешных инвестиций, хороших дивидендов и всего доброго!
Рекомендуем Какие Российские акции платят дивиденды каждый месяц | Стабильный пассивный доход с российских акций
Открыть ИИС и получить бонус
Вам также может понравиться
ТОП-10 дивидендных акций российского рынка 2023 года
Если вы находитесь в поисках инструментов для инвестирования, возможно вас заинтересует данная подборка компаний. В ней собран топ дивидендных акций России, сформированный на основе прогнозов аналитиков.
ТОП основан на дивидендной стратегии в инвестировании. Однако в тоже время следует отметить, что в связи с сильным падением котировок акций в 2022 году, акции данных компаний могут дать и хороший прирост их стоимости на фондовом рынке.
Таким образом, в связи с тем, что рыночная цена многих российских акций сейчас находится в сильной просадке, это делает привлекательным приобретение активов под дивидендные стратегии.
Отобрала ряд, на мой взгляд, интересных компаний российского рынка. В таблице ниже приведена прогнозная дивидендная доходность этих акций.
Конечно же, не стоит забывать, что на размер стоимости акций влияют, как внешние, так и внутренние возмущения. Поэтому ситуация может измениться. Но на текущий момент данные активы смотрятся достаточно привлекательно.
Список акций с высокой дивидендной доходностью
По каким акциям выплачивают самые большие дивиденды?
Потенциальная доходность активов рассчитана на основе прогнозов аналитиков. При этом в расчетах применялись котировки по состоянию на утро 09 января 2023 года.
Это значит, что при приобретении активов по цене выше цены на 09.01.2024 доходность будет ниже. Если же цена опустится, то потенциальная доходность активов станет выше.
Дополнительные причины отбора акций
Вхождение в Индекс голубых фишек
При этом интерес к данным компаниям повышается в связи с тем, что они практически все входят в Индекс МосБиржи голубых фишек (MOEXBC). А в этот индекс входят наиболее ливидные инструменты, торгующиеся на Московской бирже.
Исключение составляют компании: Газпром-нефть и ОГК-2.
Диверсификация отраслей компаний
Если рассмотреть структуру отобранных акций, то следует отметить, что они распределены по 7 отраслям. Хотя и наблюдается некоторый перекос в сторону нефтегазового сектора.
Среди отраслей есть горное дело, нефтегазовая отрасль, телекоммуникационные компании, представители ритейла, химической отрасли и металлургии, а также энергетические компании.
Диверсификация – еще один инструмент, помогающий снизить риск портфеля.
Сектора перспективных компаний
- *Дисклеймер: Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям).
- Если статья вам показалась интересной, поддержите её лайком и комментарием.
- Пишите в х, инвестируете ли вы в данный ТОП дивидендных акций.
- А также читайте полезности в наших каналах:
Дивиденды российских компаний в 2023 году: календарь инвестора
X
Несмотря на пессимистические прогнозы, фондовый рынок в России после масштабных санкций не только сохранился, но и весной 2023 года снова перешел в фазу роста. Важный фактор, подогревающий цену акций, – сообщения о выплатах дивидендов. Негативно на котировки влияет неопределенность: для принятия решений инвесторам необходима ясность.
Дивиденды российских компаний в 2023 году по итогам 2022-го будут точно выплачены рядом крупных игроков, в числе которых – Сбербанк, Лукойл, Совкомфлот. Но есть и «отказники». Отдельные корпорации столкнулись с техническими трудностями перечисления средств, другие – откладывают вопрос о распределении дохода.
Ниже – календарь и прогнозы дивдохода по ключевым ценным бумагам фондового рынка РФ.
По общим правилам, компании выплачивают дивиденды, если их сначала предложит Совет директоров, а потом утвердит общее собрание акционеров. У ряда компаний Совет уже принял решение, у некоторых – его уже утвердили (или не утвердили) акционеры. У других – еще не было и заседания Совета.
В календарь дивидендов российских акций 2023 года попали такие крупные корпорации, как Сбер, Лукойл, Татнефть, Совкомфлот, Новатэк и прочие. Аэрофлот, Норникель, ММК, Северсталь и другие организации воздержались от распределения прибыли. Ряд предприятий с данным вопросом должен определиться в ближайшее время.
Общий дивидендный календарь на 2023 год мы собрали в одной таблице:
| Фосагро | По итогам 2022 г. 1 кв. 2023 г. |
465 264 |
6,1% 3,4% |
Дивидендные акции российских компаний
Вложив определенную сумму в ценные бумаги каждый, инвестор желает получить максимальную отдачу. Но не всегда можно угадать, какая из множества компаний покажет хороший рост, в особенности на длительной дистанции даже с учетом диверсификации, будет обидно за упущенное время.
Другое дело это инвестиции в дивидендные акции. Для тех, кто не в курсе, дивиденды – это часть прибыли компании, которой она делиться со своими инвесторами. Некоторые из таких компаний платят довольно щедрые дивиденды, вознаграждая своих инвесторов за проявленное терпение.
К тому же, для многих важно получать гарантированный и стабильный доход уже в ближайшие месяцы в виде денежного потока из дивидендов, пусть и не большого. А если еще и реинвестировать полученные дивиденды, то с течением времени получается отличный эффект сложного процента, когда ваш капитал приумножается значительно.
При инвестировании на длительное время в дивидендные акции, такой способ дает доходность выше рынка.
Сегодня мы рассмотрим российские компании, которые платят дивиденды, и чем чаще они это делают, тем лучше для нас. Основная масса компаний платит дивиденды 1-2 раза в год, но в нашем списке есть и такие которые платят 4 раза в год т.е. раз в квартал.
Список российских компаний, выплачивающих дивиденды раз в год
| Название компании | Тикер на бирже | Количество выплат в год | Текущая дивидендная доходность % |
| МРСК Волги | MRKV | 1 раз | 14,75 |
| Банк ВТБ | VTBR | 1 раз | 2,4 |
| Газпром | GAZP | 1 раз | 6,48 |
| РусГидро | HYDR | 1 раз | 6,62 |
| Сафмар | SFIN | 1 раз | 2,71 |
| Мечел | MTLR_p | 1 раз | 20,23 |
| Нижнекамскнефтехим | NKNC | 1 раз | 19,76 |
| Сбербанк | SBER | 1 раз | 6,27 |
| М.видео | MVID | 1 раз | 6,43 |
| Группа Компаний ПИК | PIKK | 1 раз | 5,6 |
| Московская биржа | MOEX | 1 раз | 7,15 |
| Энел Россия | ENRU | 1 раз | 15,22 |
| Интер РАО ЕЭС | IRAO | 1 раз | 3,4 |
| Распадская | RASP | 1 раз | 2,33 |
| Московский кредитный банк | CBOM | 1 раз | 1,87 |
| Пермская энергосбытовая компания | PMSB | 1 раз | 11,38 |
| ФСК ЕЭС ОАО | FEES | 1 раз | 6,15 |
| Аэрофлот | AFLT | 1 раз | 2,6 |
| МРСК Центра и Приволжья | MRKP | 1 раз | 16,85 |
| ТМК | TRMK | 1 раз | 4,34 |
Список российских компаний, выплачивающих дивиденды 2 раза в год
| МТС | MTSS | 2 раза | 9,98 |
| ВСМПО-АВИСМА | VSMO | 2 раза | 8,62 |
| Юнипро | UPRO | 2 раза | 7,9 |
| Магнит | MGNT | 2 раза | 9,17 |
| ЛУКОЙЛ | LKOH | 2 раза | 5,62 |
| Ростелеком | RTKM | 2 раза | 6,34 |
| Роснефть | ROSN | 2 раза | 5,84 |
| Детский мир | DSKY | 2 раза | 9,51 |
| Полюс | PLZL | 2 раза | 4,21 |
| АК АЛРОСА | ALRS | 2 раза | 9,11 |
| НОВАТЭК | NVTK | 2 раза | 2,46 |
| Новороссийский МТП | NMTP | 2 раза | 13,78 |
| Полиметалл | POLY | 2 раза | 3,51 |
Список российских компаний, выплачивающих дивиденды 3 раза в год
| Акрон | AKRN | 3 раза | 2,82 |
| ММК ОАО | MAGN | 3 раза | 12,28 |
Список российских компаний, выплачивающих дивиденды 4 раза в год
| ФосАгро | PHOR | 4 раза | 9,27 |
| Химпром | HIMC | 4 раза | 36,05 |
| Татнефть | TATN | 4 раза | 12,47 |
| ГМК Норильский никель | GMKN | 4 раза | 9,69 |
| Северсталь | CHMF | 4 раза | 12,87 |
| Новолипецкий MK | NLMK | 4 раза | 13,94 |
Как мы видим, чаще всего дивиденды выплачивают компании из металлургической отрасли. Дела у этих компаний за последний несколько лет идут довольно хорошо, этому способствует загрузка производств заказами на несколько лет вперед не только на внешних рынках, но и на внутреннем. Конечно, спрос на сталь со временем может упасть, и поэтому вкладывать значительную сумму только лишь в эти компании не стоит, ровно так же, как и в компании, которые платят дивиденды, кратно превышающие среднерыночные. К таким компаниям относятся Нижнекамскнефтехим или МРСК Центра и Приволжья.
Лучше получать дивиденды от надежных и стабильных компаний, не зависящих от геополитических факторов, таких как Сбербанк или Московская биржа. Да дивиденды не такие большие, но это компенсируется высокой безопасностью вложений.
Если у вас возникли вопросы, или вам потребуется помощь в составлении инвестиционного портфеля, будем рады всем помочь! Узнать подробнее!
20 российских компаний с самыми высокими дивидендами: доходность и прогноз
Российские компании считаются одними из самых щедрых в плане выплаты дивидендов — наши крупные фирмы обычно платят больше, чем зарубежные.
В попытках привлечь больше инвесторов они борются между собой за лидерство в дивидендной доходности.
В этой статье я рассмотрю российские компании с самыми высокими дивидендами в 2021 году, а также объясню, почему не стоит гнаться исключительно за высокой доходностью.
Какой бы ни была дивидендная политика компании, точный размер дивидендов всегда определяется решением совета директоров незадолго до непосредственных выплат. По установленной политике компания может стремиться к определенным показателям дивдоходности, но на практике из-за различных проблем (или, напротив, неожиданных успехов) отклоняться от этого плана.
Вот простой пример. Компания А выпустила 100 000 акций. У компании А в дивидендной политике указано, что на дивиденды следует направлять 50% чистой прибыли. В опубликованной финансовой отчетности сумма чистой прибыли равняется 500 000 рублей.
Это значит, что, следуя дивидендной политике, компания А должна стремиться к выплатам в размере 5 рублей на акцию. Но она не обязана это делать! У фирмы А есть долгосрочные цели и планы по развитию, требующие вложений.
Из-за этого размер дивидендов сокращается до 4 рублей за акцию.
Второй пример — компания Б с аналогичной дивидендной политикой. У компании Б дела идут лучше, чем планировалось, и долгосрочные цели уже достигнуты, так что бизнес не требует огромных вложений. Поскольку у компании наблюдается финансовый успех, она может повысить размер дивидендов и выплатить, например, не по 5, а по 6 рублей за каждую акцию.
Пока вы не увидите объявление о сумме выплачиваемых дивидендов, вы не сможете точно сказать, сколько компания выплатит акционерам.
Фирмам выгодно придерживаться собственных дивидендных политик — такая надежность привлекает инвесторов. Поэтому можно с определенной долей вероятности прогнозировать, сколько будет направлено на дивиденды, и находить компании с самыми высокими дивидендами в будущем году.
Впрочем, есть вид акций, которые приносят более гарантированный доход — это привилегированные акции, или префы. Дивиденды по префам фиксированные и не зависят от финансовой отчетности.
Конечно, со временем размер дивидендов пересматривается, чтобы эти акции были конкурентоспособными (инфляцию никто не отменял), но, тем не менее доход по префам более надежен и стабилен, чем по обыкновенным акциям.
Размер дивидендов по префам обычно чуть выше или равен дивидендам от обыкновенных акций.
У владельцев префов есть и другие преимущества — например, при ликвидации компании они с большей вероятностью получат компенсацию в размере, соответствующем их пакету акций.
Подробнее о привилегированных акциях читайте в статье: «Что такое привилегированные акции и стоит ли покупать их».
Точно спрогнозировать размер дивидендов нельзя.
Но ожидаемая дивидендная доходность рассчитывается аналитиками не на пустом месте — специалисты учитывают историю компании, текущее состояние отрасли, прогнозируемую (или уже опубликованную) финансовую отчетность за период.
Ожидаемая (и реальная) дивидендная доходность у большинства компаний с самыми высокими дивидендами в 2021 году составила порядка 7–8%, а в 2022 году (по итогам 2021) ожидаются показатели более 10%.
Компании, приведенные ниже, выплатили большие дивиденды в 2021 году, и у экспертов есть все основания полагать, что в следующем году они улучшат свои показатели. Процент доходности рассчитан относительно текущих цен на акции этих компаний.
Сургутнефтегаз платит скромные дивиденды по обыкновенным акциям, но по привилегированным эта компания выплачивает самые высокие дивиденды по акциям среди российских компаний. В 2021 году доходность префов Сургутнефтегаза составила 14,65%. В 2022 году ожидается доходность на том же уровне — нет предпосылок для изменения дивидендных сумм по префам.
В этом году АЛРОСА показывает отличные результаты по продажам. Спрос на алмазы значительно вырос по сравнению с доковидными значениями, и в 2022 году компания сможет выплатить неплохие дивиденды — порядка 11–12%.
Судя по опубликованным данным, ВТБ в 2021 году планирует побить исторические рекорды по чистой прибыли. Дивидендная политика предполагает, что банк выйдет на 50% выплат от чистой прибыли. Так что в 2022 году акционеров ожидает порядка 12–14% доходности. Уже сейчас это одна из российских компаний с самыми высокими дивидендами — в 2021 году ВТБ выплатил акционерам 18,150 млрд рублей.
Прогнозируемая дивидендная доходность ММК на 2022 год — примерно 12%. Отмечу, что в 2021 году компания уже трижды выплатила дивиденды, и суммарная годовая доходность наверняка превысит 10%.
МТС отличается высокой стабильностью, так что эксперты предполагают, что компания просто продолжит медленный, но уверенный рост. Компания выплачивает дивиденды дважды в год, и в 2022 году доходность составит порядка 8–9%. Это не так много, но по сравнению с остальными компаниями в этом списке МТС положительно выделяется своей надежностью.
Стоимость акций «Эталона» заметно упала, и это может хорошо сказаться на дивидендной доходности. В 2021 году она составила 8,77%, а в 2022 может подняться до 10–11%.
Текущая доходность дивидендов от Татнефти составляет 11,29%. По прогнозам аналитиков в 2022 году нас ждет рост выплат вплоть до 14% годовых.
В 2021 году дивдоходность по акциям ТГК-1 составила 10,05%. Компания демонстрирует постоянный (хоть и неспешный) рост дивдоходности последние десять лет, и нет предпосылок к изменению этой тенденции.
В 2021 году дивдоходность составила сравнительно немного — 6,03%. Но эксперты прогнозируют, что со снижением ковидных ограничений доход компании вырастет — а с ним и дивиденды.
Среди компаний, выплачивающих самые высокие дивиденды, несколько лет подряд оказывается ЛУКОЙЛ. Дивидендная политика компании предполагает выплаты не менее 100% от скорректированного FCF. Так что есть все основания полагать, что в 2022 году доходность по дивидендам составит 11–14%. В 2021 году компания не проявила таких впечатляющих результатов — дивидендная доходность составила менее 8%.
Дивидендная доходность Юнипро в 2021 году составила 12,2%, а в 2022 есть все шансы на ее рост вплоть до 15%.
По текущей дивидендной политике Мосэнерго выплачивает 50% от чистой прибыли. В 2021 году результаты были средними — дивдоходность составила 6,62%. Но уже сейчас компания демонстрирует значительное улучшение своего финансового положения, так что в следующем году нас наверняка ждет увеличение дивидендной доходности до 9–10%.
Дивдоходность ФСК в 2021 году составила 7,08%, и в 2022 году можно ожидать ее повышения до 8–9%. Это небольшой, но относительно надежный рост.
Доходность Транснефти в 2021 году была скромной — всего 5,21%. Но, как и в случае с другими транспортными компаниями, эксперты предполагают значительный рост за счет увеличения частоты поездок.
ПАО «Детский мир» в 2021 году показала неплохую, но умеренную доходность — 8,93%. Компания выплачивает 100% от чистой прибыли акционерам, и в 2021 году финансовые результаты были выше, так что в 2022 можно ожидать дивдоходность на уровне 10–11%.
Сложно говорить о компаниях с самыми высокими дивидендами в России, не упоминая Сбербанк. По прогнозам правительственных экспертов, в 2022 году дивиденды на каждую обыкновенную акцию должны составить 26,36 рубля. В 2021 году Сбербанк выплатил по 18,7 рубля на акцию.
ОГК-2 выплачивает половину чистой прибыли акционерам. С 2016 года уровень дивидендов неуклонно рос, и в 2021 составил 12,08% годовых. В 2022 году предполагается, что компанию ждет небольшая стагнация, и дивиденды окажутся приблизительно на текущем уровне.
Доходность за 2020 год составила 7,89%, но 2021 год был более успешным для этой торговой сети. Эксперты прогнозируют, что дивдоходность поднимется до 10–11% в 2022 году.
В 2021 году Газпромнефть выплатила 15 рублей за каждую обыкновенную акцию. Годовая доходность составила 9,3%, и в будущем нет предпосылок для снижения этого показателя. Скорее всего, в 2022 году Газпромнефть предложит акционерам доходность в диапазоне 10–12%. Даже если она упадет по сравнению с текущим годом, это все еще будет отличный результат.
М-Видео показывает неустойчивый рост, но все же в 2021 году уровень дивдоходности оказался больше 13%. Сложно спрогнозировать дальнейшие изменения, но в 2022 году компания вряд ли будет выплачивать менее 10% годовых по дивидендам.
Выше я уже упоминал, что российские компании платят одни из самых высоких дивидендов в мире. Кроме того, большинство российских фирм довольно ответственно относятся к соблюдению намеченной дивидендной политики. Это позволяет аналитикам и инвесторам прогнозировать размер дивидендов с довольно высокой точностью.
Основным фактором риска, который может существенно повлиять на размер этих дивидендов, является снижение цен на сырье.
Большинство перечисленных компаний относятся к сырьевым, так что падение стоимости нефти и газа (основных источников дохода этих фирм) повлечет за собой уменьшение чистой прибыли и, как следствие, снижение выплат акционерам.
Из-за этого стоит ограничить долю сырьевых компаний в своем портфеле акций — отведите нефтегазовым фирмам не более 50% от всех акций. Так вы одновременно сможете получить достойную прибыль от подъема цен на сырье и защитите вложения на случай падения стоимости газа и нефти.
У начинающих инвесторов после прочтения предыдущего раздела может появиться желание срочно вложиться в самые доходные акции из приведенных. На практике, к сожалению, не все так просто.
В инвестициях есть простое правило — чем выше потенциальная доходность, тем выше риск. Чтобы защитить свои активы, нужно диверсифицировать риски, вкладываясь и в доходные, и в безопасные бумаги. Конечно, не нужно игнорировать самые высокие дивиденды по акциям российских компаний. Но и составлять свой инвестпортфель исключительно из таких высокодоходных бумаг — верх неблагоразумия.
В этой статье не место длинной лекции о диверсификации инвестиций, поэтому всем интересующимся я предлагаю ознакомиться со статьей: «Диверсификация инвестиционного портфеля: подробный разбор».
Теперь вы знаете, у каких компаний самые высокие дивиденды в 2021 году. Еще раз повторюсь — не гонитесь за максимальной доходностью и разбавляйте портфель менее прибыльными, но более безопасными активами. Это не значит, что высокодоходные акции нужно игнорировать — просто ограничить их долю в своем инвестиционном портфеле.
Надеюсь, этот материал оказался для вас полезным. Если вы нашли в статье интересные инвестиционные идеи, поделитесь ею с друзьями в соцсетях.
Загрузка...
